Понятие, функции и принципы государственного кредита.

В теории финансового права государственный кредит рассматривается как одна из форм существования публичных финансов наряду с бюджетами и внебюджетными государственными фондами и входит в число основных способов привлечения государством дополнительных денежных средств и увеличения его финансовых возможностей.

Государственный кредит может быть охарактеризован как экономическая и правовая категория.

Как экономическая категория государственный кредит представляет собой систему денежных отношений, возникающих в связи с привлечением государством на основе добровольности временно свободных денежных средств физических и юридических лиц.

Экономическая сущность кредита заключается в том, что временно свободные средства физических и юридических лиц аккумулируются на условиях возвратности и возмездности используются государством как ссудный капитал, то есть является одной из форм движения ссудного капитала и заключается во вторичном распределении стоимости общественного продукта и части национального дохода.

Как правовая категория государственный кредит –это самостоятельный институт финансового права, представляющий собой совокупность финансово-правовых норм, регулирующих общественные отношения, складывающиеся в процессе привлечения государством временно свободных денежных средств юридических и физических лиц на условиях добровольности, возвратности, срочности и возмездности в целях покрытия бюджетного дефицита и регулирования денежного обращения, а также в целях предоставления государством денежных средств в кредит зарубежным государством и иным субъектам международного права.

Государственный кредит совмещает в себе функции финансов и функции кредита. Как элемент финансовой системы, государственный кредит выполняет распределительную, регулирующую и контрольную функции.

Распределительная функция государственного кредита позволяет перераспределить финансовые ресурсы в соответствии с потребностями развития экономики в целом и необходимостью поддержки какого-либо направления социально- экономической деятельности. С помощью данной функции происходит образование централизованных денежных фондов государства или их использование на принципах срочности, возвратности и платности.

Регулирующая функция государственного кредита проявляется в том, что соответствующие субъекты, вступающие в кредитные отношения прямо или опосредованно воздействуют на состояние денежного обращения, процесс производства, занятость населения, уровень процентных ставок и, в конечном итоге, - на финансовую политику.

Контрольной функцией государственного кредита является учет и контроль за целевым и рациональным использованием средств, привлекаемых и выделяемых государством.

Отношения в сфере государственного кредитования строятся на основе определенных принципов:

· добровольности,

· возмездности,

· целевой направленности,

· срочности и

· возвратности.

Принцип добровольности предполагает свободу усмотрения и волеизъявления субъектов по поводу приобретения различного рода государственных ценных бумаг, что предполагает добровольность вступления в отношения в сфере государственного кредита.

Соблюдение государственными органами данного основополагающего принципа государственного кредита свидетельствует об уважении государством интересов иных публичных и частных субъектов, является обязательным условием функционирования государственного кредита. Необходимо отметить, что в отдельных случаях государство может отступать от данного принципа, оказывая как косвенное давление на физических и юридических лиц (например, путем интенсивной рекламы), так и напрямую устанавливая обязательность займов, что обычно происходит в критические для государства моменты экономического развития.

Принцип возмездности означает уплату вознаграждения за пользование кредитными ресурсами, которое, как правило, выражается в виде определенной денежной суммы (процентов).

Источником погашения государственных займов и выплаты процентов по ним выступают средства бюджета.

Возмездность государственных заимствований предполагает также возможность получения кредитором иных выгод. Законодательство многих стран мира, в том числе и Беларуси, определяя правовой режим заимствований (как правило, внутренних), предоставляет государственным кредиторам налоговые льготы по доходам государственных ценных бумаг и иные преимущества, которые можно рассматривать как дополнительные выгоды (например, освобождаются от обложения подоходным налогом доходы физических лиц, полученные по государственным ценным бумагам Республики Беларусь). Характер данных выгод определяется государством в зависимости от текущей экономической ситуации.

Целевая направленность проявляется в том, что привлекаемые в результате государственного кредита средства имеют специфический целевой характер – они направляются, как правило, на покрытие бюджетного дефицита.

Принцип срочности предполагает, что по истечении срока, на который был предоставлен государственный кредит, он должен быть возвращен.

В связи с вышеуказанным принципом государственный кредит может быть краткосрочным (до года) и долгосрочным (свыше года). Принцип возвратности, который корреспондируется с принципом срочности, означает что кредитно-денежные средства должны быть возвращены, а экономической основой возврата служат непрерывность кругооборота средств и их наличие к сроку возврата ссуды. В данном принципе заключена сущность кредитных отношений.

Бюджетный кодекс регламентирует предоставление государственных кредитов Республикой Беларусь иностранным государствам, международным организациям и иным нерезидентам Республики Беларусь (гл.10).

Предоставление государственных кредитов иностранным государствам, международным организациям и иным нерезидентам Республики Беларусь осуществляется Правительством Республики Беларусь по решению Президента Республики Беларусь.

В случае предоставления Республикой Беларусь государственных кредитов иностранным государствам, международным организациям и иным нерезидентам Республики Беларусь законом о республиканском бюджете на очередной финансовый год утверждаются:

· предельный объем государственных кредитов, предоставляемых Республикой Беларусь иностранным государствам, международным организациям и иным нерезидентам Республики Беларусь;

· программа предоставления Республикой Беларусь государственных кредитов иностранным государствам, международным организациям и иным нерезидентам Республики Беларусь.

Государственный кредит может быть предоставлен Республикой Беларусь только тем иностранным государствам, международным организациям и иным нерезидентам Республики Беларусь, которые не имеют просроченной задолженности по ранее предоставленным государственным кредитам.

Сведения о размерах и структуре долга иностранных государств, международных организаций и иных нерезидентов Республики Беларусь перед Республикой Беларусь по видам долговых обязательств и по кредитополучателям прилагаются к проекту закона о республиканском бюджете на очередной финансовый год при внесении его в Палату представителей.

23. Государственные займы: понятие и виды.

Понятие государственных займов закреплено в Бюджетном кодексе.

Государственные займы – займы (кредиты), по которым возникают долговые обязательства Республики Беларусь как заемщика, эмитента ценной бумаги.

В соответствии с Бюджетным кодексом, государственные займы делятся на два основных вида – внешние и внутренние.

Внешние государственные займы – государственные займы, привлекаемые от нерезидентов Республики Беларусь.

Внутренние государственные займы – государственные займы, привлекаемые от резидентов Республики Беларусь.

Государственные займы могут быть

· краткосрочными (до одного года включительно)

· и долгосрочными (свыше одного года).

Государственные займы могут существовать в виде долговых обязательств по:

· кредитам (займам), привлеченным от имени Республики Беларусь как заемщика от кредитных организаций, иностранных государств, международных организаций и иных резидентов и нерезидентов Республики Беларусь;

· государственным ценным бумагам, выпущенным от имени Республики Беларусь;

· гарантиям Правительства Республики Беларусь.

К внешним государственным займам в виде кредитов, обслуживание и погашение которых осуществлялось с привлечением средств республиканского бюджета в 2011 году, относятся:

· Кредиты Международного банка реконструкции и развития (на реализацию таких проектов, как Проект повышения энергоэффективности в Республике Беларусь, Проект модернизации инфраструктуры в социальной сфере, Проект по реабилитации районов, пострадавших от аварии на Чернобыльской АЭС и др.);

· Кредиты Соединенных Штатов Америки (для Департамента по хлебопродуктам);

· Кредиты Федеративной Республики Германия (Белорусскому государственному университету);

· Кредиты Российской Федерации;

· Кредиты Китайской Народной Республики (закрытому акционерному обществу «Белорусская сеть телекоммуникаций» и др.);

· Кредит Международного валютного фонда;

· Кредит Боливарианской Республики Венесуэла;

Государственные займы, осуществляемые путем выпуска ценных бумаг от имени Республики Беларусь, являются одной из самых распространенных форм долговых обязательств Республики Беларусь.

Государственными ценными бумагами являются ценные бумаги, выпускаемые Министерством финансов от имени Республики Беларусь.

Порядок привлечения внутренних государственных займов посредством выпуска, обращения и погашения государственных ценных бумаг утверждается Правительством Республики Беларусь.

Объем выпуска государственных ценных бумаг определяется законом о республиканском бюджете на очередной финансовый год и отражается в источниках внешнего и внутреннего финансирования республиканского бюджета.

Государственные ценные бумаги, размещенные на внутреннем финансовом рынке (на территории Республики Беларусь), формируют внутренний государственный долг, государственные ценные бумаги, размещенные на внешних финансовых рынках (за пределами территории Республики Беларусь), формируют внешний государственный долг.

Государственные ценные бумаги могут быть выпущены в виде:

1) государственных краткосрочных облигаций со сроком обращения до одного года;

2) государственных долгосрочных облигаций со сроком обращения один год и более.

В долговых отношениях государство может выступать не только как заемщик и кредитор, но и как гарант.

Гарантия Правительства Республики Беларусь – обязательство Республики Беларусь, от имени которой выступает Правительство Республики Беларусь, как гаранта нести полностью или частично ответственность перед кредитором за исполнение заемщиком обязательств по заключенному им договору займа (кредита).

Особенностью положения государства как гаранта по долговым обязательствам третьего лица является то, что оно в данном случае не занимает денежные средства, а лишь дает гарантии исполнить обязательство третьего лица при неисполнении или ненадлежащем исполнении его последним. Так, к примеру, Правительство Беларуси предоставило открытым акционерным обществам "Белагропромбанк" и "АСБ Беларусбанк" гарантии в погашении основной суммы долга по кредитам, выданным сельскохозяйственным и другим организациям на развитие молочной отрасли (постановление Совета Министров №1630 от 1 декабря 2011 года).

Право осуществлять государственные заимствования принадлежит Республике Беларусь, Правительству Республики Беларусь.

От имени Республики Беларусь государственные заимствования осуществляет Правительство Республики Беларусь.

Государственные заимствования осуществляются в пределах лимитов внутреннего государственного долга и внешнего государственного долга, установленных законом о республиканском бюджете на очередной финансовый год.

Привлечение внутренних государственных займов осуществляется Правительством Республики Беларусь либо по его поручению Министерством финансов.

Привлечение внешних государственных займов от имени Республики Беларусь осуществляется Правительством Республики Беларусь по решению Президента Республики Беларусь.

Привлечение внешних государственных займов Правительством Республики Беларусь и привлечение внешних займов резидентами Республики Беларусь под гарантии Правительства Республики Беларусь осуществляются по решению Правительства Республики Беларусь, согласованному с Президентом Республики Беларусь.

При подготовке предложений по выбору кредитора, срока, валюты и других условий государственного заимствования Министерство финансов должно исходить из экономии бюджетных средств и эффективности их использования.

Порядок привлечения внешних государственных займов устанавливается Президентом Республики Беларусь.

Не нашли, что искали? Воспользуйтесь поиском: