Прогноз финансового состояния предприятия

Группировка активов и пассивов предприятия в 2014 г. по их срочности, сопоставление активов и пассивов по соответствующим группам срочности и выявление отклонений между ними.

Таблица 12

Группировка активов и пассивов предприятия в 2013г.

По данным таблицы на начало года: А1<П1,А2>П2, А3>П3, А4>П4.

Группировка активов и пассивов предприятия в прогнозном 2014 г. по их срочности, сопоставление активов и пассивов по соответствующим группам срочности и выявление отклонений между ними.

Таблица 13

Группировка активов и пассивов предприятия в 2014г.

По данным таблицы: А1<П1, А2>П2, А3<П3, А4>П4.

Таким образом, анализируя динамику степени покрытия пассивов активами предприятия, можно сделать вывод, что в прогнозном периоде ситуация на предприятии складывается более благоприятная, так как наиболее срочные обязательства оказались непокрытыми на сумму 2481 тыс. руб. (на начало периода эта сумма была меньше 3646 тыс. руб.). Таким образом, к концу года платежеспособность предприятия увеличилась.

Таблица 14

Коэффициенты ликвидности

На данном предприятии коэффициент ликвидности в прогнозируемом периоде увеличился 0,81 до 1,11, текущие активы превышают текущие пассивы, следовательно, есть резервный запас для компенсации убытков.

Коэффициент быстрой ликвидности также увеличился в прогнозируемом периоде с 0,31 до 0,61, к тому же он приблизился к нормативному уровню.

Коэффициент абсолютной ликвидности дополняет предыдущие показатели. Чем выше его величина, тем больше гарантия погашения долгов, так как для этой группы активов практически нет опасности потери стоимости в случае ликвидности предприятия. На данном предприятии коэффициент абсолютной ликвидности также увеличился с 0,01 до 0,32, что говорит о повышении платежеспособности предприятия.

Таблица 15

Данные, необходимые для расчета показателей оборачиваемости основного капитала предприятия (прогнозируемый период- 2014г.).

(тыс. руб.)

Коэффициенты оборачиваемости:

Коэффициент оборачиваемости = Чистый объем реализации / Среднегодовая стоимость активов = 1,35.

Коэффициент оборачиваемости собственного капитала = Чистый объем реализации / Среднегодовая стоимость собственного капитала =3,32.

Коэффициент оборачиваемости инвестированного капитала = Чистый объем реализации / Среднегодовая стоимость собственного капитала и долгосрочных обязательств =1,97.

Коэффициент оборачиваемости средств производства = Чистый объем реализации / Среднегодовая стоимость реальных активов = 1,66.

Коэффициент оборачиваемости основных средств = Чистый объем реализации / Среднегодовая стоимость недвижимого имущества =2,53.

Коэффициент оборачиваемости текущих активов = Чистый объем реализации / Среднегодовая стоимость текущих активов =2,92.

Таблица 16

Данные, необходимые для расчета показателей оборачиваемости основного капитала предприятия. (отчетный период)

(тыс. руб.)

Таблица 17

Коэффициенты, характеризующие использование основного капитала в динамике

Коэффициент оборачиваемости активов следует рассматривать только с качественными характеристиками предприятия: значительная оборачиваемость активов может наблюдаться не только в силу эффективного использования активов, но и в связи с отсутствием вложений в развитие производственных мощностей. На данном предприятии увеличение коэффициента оборачиваемости активов свидетельствует об эффективности использования предприятием всех имеющихся ресурсов независимо от источников их образования, т.е. показывает, что увеличился полный цикл производства и обращения, приносящий соответствующий эффект в виде прибыли.

Коэффициент оборачиваемости собственного капитала характеризует различные аспекты деятельности: с финансовой точки зрения он определяет скорость оборота собственного капитала, с экономической – активность денежных средств, которыми рискует акционер. На данном предприятии наблюдается тенденция к увеличению коэффициента оборачиваемости собственного капитала в разумных пределах, что свидетельствует об эффективном вложении собственных средств.

Анализируя увеличение коэффициента оборачиваемости средств производства, нужно учитывать, что в его знаменателе участвуют как оборотные, так и внеоборотные активы и, в первую очередь, основные средства. Известно, последние за отчетный период полностью не превращаются в наличные деньги, так как неоднократно участвуют в цикле производства продукции и ее продажи.

Коэффициент оборачиваемости по основным средствам или показатель фондоотдачи характеризует оборачиваемость им мобилизационных средств. Повышение фондоотдачи может быть достигнуто как за счет относительно невысокого удельного веса материальных внеоборотных активов, так и за счет их высокого технического уровня. Однако общие закономерности таковы, что чем выше коэффициент, тем ниже издержки отчетного года.

Увеличение коэффициента оборачиваемости текущих активов подчеркивает общую тенденцию к равномерному увеличению коэффициентов оборачиваемости, что положительно характеризует работу предприятия.

Таблица 18

Показатели оборачиваемости оборотных средств предприятия и их динамика

(тыс. руб.)

Данные таблицы свидетельствуют об улучшении финансового положения предприятия. По сравнению с отчетным годом продолжительность оборота текущих активов уменьшилась на15,5 дней, что привело к притоку денежных средств.

Таблица 19

Показатели состояния оборачиваемости материально - производственных запасов предприятия

(тыс. руб.)

Данные этой таблицы показывают, что увеличивается оборачиваемость производственных запасов, и снизился срок хранения производственных запасов, что свидетельствует о сокращении запасов на складах предприятия.

Ускорение оборачиваемости, достигаемое за счет сокращения времени производства и обращения, оказывает положительный эффект на результаты деятельности предприятия.

Таблица 20

Оборачиваемость дебиторской задолженности и ее динамика

(тыс. руб.)

Наблюдается рост оборачиваемости дебиторской задолженности.

При анализе необходимо обратить внимание на величину сомнительной задолженности. Рост этого показателя свидетельствует о снижении ликвидности. На данном предприятии показатель сомнительной задолженности отсутствует.

По результатам расчетов можно сделать следующие выводы:

1. На рассматриваемом предприятии валюта баланса в прогнозируемом периоде (2014 год) увеличится на 32,65 % и составит на конец отчетного периода 8938 тыс. руб., в том числе величина внеоборотных активов увеличилась на 28,29% или на 1035 тыс. руб., а доля оборотных активов увеличилась на 38,18% или на 1165 тыс. руб. Имущество (активы) предприятия в прогнозном периоде увеличились на 2200 тыс. руб. С положительной точки зрения можно охарактеризовать рост ликвидных активов на 108,37 %, хотя в основном он обеспечен получением кредита.

2. Анализируя пассив баланса, можно сделать вывод, что в отчетном и прогнозном периоде доля собственного капитала недостаточна высока, поэтому данного источника финансирования оказалось недостаточно для деятельности предприятия, поэтому наблюдаем рост доли заемных средств на 54,39 % до 65,62 %.

3. Получение кредита я считаю оправданным, так как у предприятия в результате повышается уровень платежеспособности и увеличиваются коэффициенты ликвидности. На данном предприятии коэффициент ликвидности в прогнозируемом периоде увеличился 0,81 до 1,11, текущие активы превышают текущие пассивы, следовательно, есть резервный запас для компенсации убытков. Коэффициент быстрой ликвидности также увеличился в прогнозируемом периоде с 0,31 до 0,61, к тому же он приблизился к нормативному уровню.

Коэффициент абсолютной ликвидности дополняет предыдущие показатели. Чем выше его величина, тем больше гарантия погашения долгов, так как для этой группы активов практически нет опасности потери стоимости в случае ликвидности предприятия. На данном предприятии коэффициент абсолютной ликвидности также увеличился с 0,01 до 0,32, что говорит о повышении платежеспособности предприятия

4. По сравнению с отчетным периодом продолжительность оборота текущих активов в прогнозируемом периоде уменьшилась на 15,5 дней, что привело к притоку денежных средств. Также увеличивается оборачиваемость производственных запасов, и снижается срок их хранения, что свидетельствует о сокращении запасов на складах предприятия, также увеличивается оборачиваемость дебиторской задолженности

Ускорение оборачиваемости, достигаемое за счет сокращения времени производства и обращения, оказывает положительный эффект на результаты деятельности предприятия.

В целом разработанное мероприятие, а именно открытие еще одного помещения для торгового зала оказало положительный эффект в оздоровлении финансового положения ООО «ЦСС».

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

В научной литературе известны различные подходы к определению комплексного анализа финансово – хозяйственнойдеятельности предприятия. Для анализа финансово – хозяйственнойдеятельности предприятия использовалась документация предприятия за последние 2-3 года. Выделяются две стороны экономического анализа: имущественный и финансовый. Обе стороны коммерческого анализа взаимосвязаны - нерациональная структура имущества, его некачественный состав могут привести к ухудшению финансового положения, и наоборот.

Анализ финансово – хозяйственнойдеятельности предприятия представляет собой комплексное исследование действия внешних и внутренних факторов, рыночных и производственных факторов, на количество и качество производимой ими продукции, финансовые показатели работы; предприятия и указывать возможные перспективы развития дальнейшей коммерческой деятельности предприятия в выбранной области хозяйствования.

Для анализа финансовой деятельности используется система показателей (абсолютные, относительные, структурные, приростные), причем, с одной стороны дается анализ показателей состояния финансов по предприятию, а с другой успешного его применения. Для экономического анализа применяется ряд показателей: объем товарной продукции, уровень издержек производства, качество продукции.

Под методом финансово - хозяйственного анализа понимается диалектический метод подхода к изучению хозяйственных процессов в их становлении и развитии. Характерными особенностями метода финансово - хозяйственного анализа являются: использование системы показателей, всесторонне характеризующих финансовую и хозяйственную деятельность, изучение причин изменения этих показателей, выявление и измерение взаимосвязи между ними в целях повышения социально-экономической эффективности.

Для анализа финансовой деятельности используется система показателей (абсолютные, относительные, структурные, приростные), причем, с одной стороны дается оценка показателей состояния финансов по предприятию, а с другой успешного его применения.

Финансовое состояние предприятия в значительной степени зависит от целесообразности и правильности вложения финансовых ресурсов в активы.

Финансовое положение предприятия характеризуется тремя группами показателей:

а) показатели ликвидности;

б) показатели финансовой устойчивости;

в) показатели деловой активности.

Финансовое благополучие предприятия во многом зависит от притока денежных средств, обеспечивающих покрытие его обязательств.

В качестве объекта исследования выступает ООО «ЦСС». Торговое предприятие ООО «Центр Строительных Систем» (ООО «ЦСС») образовано в 1996 г. частным предпринимателем без образования юридического лица.

Основной вид деятельности - розничная торговля стройматериалами.

Частный предприниматель имеет свидетельство о государственной регистрации, зафиксированный в регистрационной палате администрации г. Владимир и отчитывается по единому налогу на вмененный доход. Помещение под магазин предприниматель снимает в аренду. Часть товара магазин принимает на реализацию от поставщиков, и какая-то часть закупается самостоятельно. Предприятие имеет свой транспорт для доставки товара в магазин.

Место нахождения Общества: г. Иваново, ул. Смирнова, 54, в соответствии с договором о сотрудничестве № А- 11/89- 01 от 13 ноября 1996 г. По данному адресу находится орган Управления Обществом — Генеральный директор, а также хранятся документы Общества.

ООО «Центр Строительных Систем» зарегистрировано во владимирской регистрационной палате, свидетельство от 08 августа 1996 г.

Предприятие ООО «Центр Строительных Систем» возглавляет директор. Он решает вопросы по разработке, стратегии реализации и достижению поставленных перед организацией целей, политики организации, а также по организации и руководству текущей деятельности фирмы, найму и увольнению персонала.

Прибыль на протяжении рассматриваемого периода (с 2010 по 2012 гг.) снизилась с 20% до 5,96%. Данная неблагоприятная тенденция объясняется непропорциональным ростом чистой выручки и затрат на производство продукции. Для того, чтобы повысить прибыль, необходимо либо снизить затраты, что затруднительно, т.к. происходит постоянный рост цен на сырье и существует необходимость повышения заработной платы, либо воздействовать на увеличение выручки. Это возможно с помощью повышения цен на продукцию или за счет увеличения объема реализации.

Финансовое состояние предприятия можно охарактеризовать как удовлетворительное, и хотя имеются довольно серьезные трудности, но магазин ООО «Центр Строительных Систем» расплатился со всеми своими долгами как перед бюджетом, так и перед другими организациями, на предприятии стабильно выплачивают заработную плату.

В настоящее время рынок характеризуется ростом уровня конкуренции, к основным игрокам на рынке, которыми до этого времени являлись магазины города, добавились ИП, наращивающие свои объемы и имеющие более гибкую структуру ассортимента, большие возможности варьирования цены.

В результате проведенного в работе финансово- хозяйственного анализа предприятия можно дать следующие рекомендации: предприятию необходимо снижать цены на товары за счет снижения издержек обращения, повышать маневренность собственных средств, увеличивать долю инвестиционного капитала, уменьшать долю заемных средств с большими процентами займа.

Основное внимание при этом необходимо уделить вопросам ресурсосбережения:

· Внедрение прогрессивных норм, нормативов и ресурсосберегающих технологий;

· Использование вторичного сырья;

· Организации действенного учета и контроля за использованием ресурсов;

· Материального и морального стимулирования работников за экономию ресурсов и сокращения непроизводственных расходов и потерь.

Не нашли, что искали? Воспользуйтесь поиском: