ЗАПИТАННЯ ДЛЯ ОБГОВОРЕННЯ. 1. Хто може бути членом крединої спілки?

1. Хто може бути членом крединої спілки?

2. Яка відмінність фінансових послуг кредитних спілок і ломбардів від аналогічних послуг банків?

ДОМАШНЄ ЗАВДАННЯ

1. Прочитайте матеріал параграфа 21 розділу 11.

2. Вивчіть головні поняття за матеріалом цього параграфа, подані в словнику основних термінів.

3. Виконайте в робочому зошиті домашні завдання 2–3 (стор. 85).

СЛОВНИК ОСНОВНИХ ТЕРМІНІВ

Вступний внесок у кредитну спілку – обов’язковий незворотний внесок, який член кредитної спілки вносить одноразово в момент вступу до спілки у фіксованому розмірі.

Договір лізингу (лізинговий контракт) – укладена в письмовій формі угода між лізингодавцем і лізингоодержувачем, спрямована на встановлення, зміну або припинення цивільних прав і обов’язків у зв’язку з предметом лізингу.

Кредит ломбарду – надання ломбардом коштів у позику, забезпечених заставою, на визначений строк і під процент.

Кредитна спілка – неприбуткова організація, заснована фізичними особами, професійними спілками, їх об’єднаннями на кооперативних засадах з метою задоволення потреб її членів у взаємному кредитуванні та наданні фінансових послуг за рахунок об’єднаних грошових внесків членів кредитної спілки.

Лізинг – господарська діяльність, спрямована на інвестування власних чи залучених фінансових коштів, яка полягає в наданні лізингодавцем у виключне користування на визначений строк лізингоодержувачу майна.

Ломбард – небанківська кредитно-фінансова установа, яка надає послуги на власний ризик за рахунок власних або залучених коштів.

Обов’язковий пайовий внесок – обов’язковий зворотний внесок члена кредитної спілки, який він вносить при вступі до кредитної спілки. Він спрямовується на надання позичок членам кредитної спілки, є власністю члена кредитної спілки і в разі припинення членства в ній має бути повернутий власникові.

Супутні послуги ломбарду – послуги, які є передумовою надання фінансового кредиту або впливають на його надання.

Фінансовий лізинг – господарська операція, унаслідок якої лізинго­одержувач на своє замовлення отримує у платне користування від лізингодавця об’єкт лізингу на строк, не менший ніж один рік.

РОЗДІЛ 12

Фінансова складова
запозичень

Урок 22. ПРЯМІ ВИТРАТИ НА ЗАПОЗИЧЕННЯ

Мета уроку

Ви ознайомитесь із видами витрат на запозичення і процентними ставками за кредит, вивчите базові терміни, а також навчитеся порівнювати різні види кредитних продуктів фінансово-кредитних установ на основі розрахунку ефективної процентної ставки.

Тип уроку

Комбінований урок з виробленням практичних навичок із засто­су­ванням мультимедійної презентації та робочого зошита учня.

Основні компетентності учня

Знає і розуміє: що таке витрати на запозичення, яких видів вони бувають і чому не існує «безкоштовних» кредитів або кредитів «за нульовою ставкою».

Уміє і застосовує: кредитний калькулятор для розрахунку суми переплати за кредит та ефективної процентної ставки.

Виявляє ставлення як ураховуються прямі витрати на запозичення

і оцінює: в сукупній вартості кредиту.

Орієнтовний план уроку

1. Що таке витрати на запозичення і які вони бувають?

2. Чому виплата процентів є найбільш критичним компонентом прямих витрат на запозичення?

3. Які є види банківських комісій і як вони включаються

до прямих витрат на запозичення?

4. Що таке ефективна і реальна процентні ставки за кредит

і як їх розраховувати?

5. Які є методи погашення кредиту?

6. Що таке стандартні таблиці з розкриття інформації?

Ключові тези

1. Одним із основним принципів кредитування є платність. Складовими вартості кредиту є прямі і непрямі витрати на запозичення. До прямих витрат на запозичення належать ті з них, які виплачуються безпосередньо кредиторові (банку, кредитній спілці, ломбарду, лізинговій компанії). Непрямі витрати – це платежі, що надходять третім особам при отриманні й обслуговуванні кредиту (страховим компаніям, Пенсійному фонду України, податковим органам, нотаріусам, рієлтерам, експертам-оцінювачам, державним реєстраторам та ін.).

2. У фінансовій практиці розрізняють номінальну, ефективну та реальну процентні ставки за кредит. Ці процентні ставки різняться обсягом та видами витрат на запозичення, які включені до їхнього розрахунку. Номінальна процентна ставка може бути фіксована або плаваюча.

3. Ефективна процентна ставка передбачає врахування прямих витрат на запозичення. Реальна процентна ставка враховує прямі і непрямі витрати на запозичення. Розрахунок цих процентних ставок показує реальну вартість кредитів та є корисним для позичальників при виборі умов кредитування.

4. Розрахунок переплати за кредит залежить від методу погашення кредиту. Найпоширеніші два методи – стандартний та ануїтетний, які різняться специфікою розрахунку суми регулярного платежу та абсолютним здорожчанням кредиту.

ІНФОРМАЦІЙНА ЧАСТИНА

З часів створення лицарями-тамплієрами перших фінансових установ до періоду сучасних банків важливим моментом кредитування є платність.

Платність передбачає, що клієнт сплачує певну суму коштів за отримання кредиту і користування ним. Кредит є інструментом, що може допомогти кожному з нас отримати бажане благо, чи то велике придбання: житло (іпотека), автомобіль (автокредит) або дрібне придбання – поїздка за кордон або освіта (кредит на особисті потреби), побутова техніка (споживче кредитування), – швидше від строку виплати його повної вартості.

Обов’язковість плати за кредит обумовлена вартістю грошей на фінансовому ринку. Перш ніж надати кошти у кредит, фінансова установа залучає їх в інших фізичних осіб, організацій, інституцій. Це – головний фактор того, що «безкоштовних кредитів», або «кредитів за нульовою ставкою», у реальній фінансовій практиці не існує. Кожен кредит, який пропонують фінансові установи, має свою вартість.

? Що таке витрати на запозичення і які вони бувають

Головними складовими вартості кредиту є прямі і непрямі витрати на запозичення.

До прямих витрат на запозичення належать витрати, які виплачують безпосередньо кредиторам (банкам, кредитним спілкам, лізинговим компа-ніям, ломбардам), а до непрямих (пов’язаних) витрат – ті, що надходять третім особам під час отримання та обслуговування кредиту.

ü Розгорніть навчальний посібник і зверніть увагу на рис. 22.1 з матеріалу параграфа.

Рис. 22.1. Зміст видів витрат на запозичення

Отже, витрати на запозичення –це сума грошей, яку позичальник сплачує фінансовим установам та іншим учасникам процесу кредитування за отримання і користування кредитом. Ця сума складається з прямих і непрямих витрат на запозичення.

Прямі витрати на запозичення включають сплату процентів за користування кредитом, суму банківських комісій, плату за розрахунково-касове обслуговування, штрафи та пені.

До непрямих (пов’язаних) витрат на запозичення належать від­по­відні платежі за супутніми до кредитування послугами – страхуванням, реєстрацією майна, експертною оцінкою, нотаріальним оформленням тощо. Непрямі витрати на запозичення включають страхові платежі та супутні витрати.

ü Розгорніть навчальний посібник і зверніть увагу на рис. 22.2 з матеріалу параграфа.

Рис. 22.2. Види витрат на запозичення

Важливо пам’ятати, що кожен вид кредитного продукту включає практично всі ці витрати на запозичення. Тому їх розуміння є важливим при плануванні власного сімейного бюджету та при виборі «кращого» кредитного продукту, який пропонують фінансові установи.

? Чому виплата процентів є найбільш критичним компонентом
прямих витрат на запозичення

Основною складовою прямих витрат на запозичення є процентна ставка за кредит. Процентна ставка за кредит передбачає суму винагороди фінансової установи, розраховану в процентному відношенні до суми кредиту за певний період часу (місяць, квартал, рік). Ця процентна ставка є номінальною. Її рівень вказується в кредитній угоді та рекламних проспектах фінансових установ.

Процентна ставка за кредит є важливим джерелом доходу фінансових установ. Величина процентної ставки пов’язана:

· з вартістю фінансування (щоб надати кошти у кредит, фінансовій установі необхідно їх залучити, заплативши за це певну плату);

· операційними витратами (заробітна плата працівників, витрати на податки, обладнання, матеріали, зв’язок тощо);

· премією за ризик неповернення коштів позичальником (у разі неповернення коштів позичальником фінансова установа закладає у вартість кредиту кошти, які компенсуватимуть ризик);

· ризиком, пов’язаним із строковістю кредиту (що довший строк кредиту, то вищий ризик неповернення коштів для фінансової установи);

· бажаним рівнем прибутковості діяльності (найбільшу частку прибутку фінансові установи отримують через кредитування).

Процентна ставка залежить від виду кредиту, суми кредиту, від його строку та інших умов. Крім того, процентна ставка може змінюватись як зі згоди клієнта, так і без неї, якщо це передбачено кредитним договором.

Фінансові установи можуть змінювати процентну ставку за кредит залежно від характеристик клієнта, а саме:

· наявності в позичальника довідки про доходи;

· забезпечення кредиту (наявності застави або поручителів);

· віку позичальника;

· наявності громадянства України;

· строку перебування на останньому місці роботи та інших умов.

При укладенні кредитного договору позичальникові потрібно звернути увагу на вид номінальної процентної ставки за кредит. Вона буває

фіксована або плаваюча.

Фіксована процентна ставка за кредит – процентна ставка, значення якої є фіксованим упродовж усього строку кредиту і не підлягає зміні, крім випадків порушення позичальником його умов.

Плаваюча процентна ставка за кредит – процентна ставка, значення якої підлягає періодичній зміні залежно від коливання іншої ставки, до якої вона прив’язана або на яку індексована (процентна ставка на строкові депозити фізичних осіб чи інша). Як правило, у кредитних договорах плаваюча процентна ставка подається шляхом зазначення базової ставки і премії, наприклад: річна облікова ставка НБУ + 10%.

Важливо знати, що з наявністю цих двох видів ставок у клієнта виникає дві можливі ситуації, які впливають на сукупні витрати на запозичення:

· його прямі платежі при обчисленні процентної ставки за кредит є чітко фіксованими і вказані у графіку погашення кредиту;

· у разі зміни ситуації на фінансовому ринку його процентна ставка за кредит може змінитися, здебільшого – підвищитися.

? Які є види банківських комісій і як вони включаються
до прямих витрат на запозичення

Існують й інші види витрат, які формують реальну вартість кредиту.

До інших прямих витрат на запозичення належать банківські комісії.

Банківські комісії – це істотна складова прямих витрат на запози­чення, які не зазначаються у процентній ставці за кредит, проте включаються до вартості кредиту. Банківські комісії також мають базу і ставки на­рахування. Комісійні платежі здебільшого нараховують банки. Кредитні спілки, як неприбуткові фінансові організації, власну комісійну винагороду закладають у процентну ставку, яка вказується в рекламному проспекті та кредитній угоді.

ü Розгорніть навчальний посібник і зверніть увагу на табл. 22.1 з матеріалу параграфа, в якій зображено види банківських комісій
і принципи їх розрахунку.

Таблиця 22.1

Види банківських комісій і принципи їх розрахунку

? Що таке ефективна і реальна процентні ставки за кредит
і як їх розрахувати

Ефективна процентна ставка за кредит – це ставка процента, яку реально сплачує позичальник фінансовій установі за кредит з урахуванням прямих витрат на запозичення.

Ефективна процентна ставка враховує не лише проценти за кредит за рік, а й періодичність виплат за ним, а також усі витрати позичальника, пов’язані з отриманням і обслуговуванням кредиту згідно із кредитним договором. При розрахунку ефективної ставки враховуються тільки ті витра­ти і комісії, які позичальник виплачує безпосередньо фінансовій установі.

Ефективна процентна ставка розраховується для кожної кредитної угоди, виходячи з її індивідуальних умов. Це своєрідний показник при­бутковості банку.

Важливо знати, що ефективна процентна ставка не залежить від суми кредиту і величини авансу, який вносить клієнт. Вона залежить:

· від виду кредитного продукту;

· строку кредитування;

· кількості періодичних виплат за кредитом.

Ефективна процентна ставка розраховується як сума процентів за кредит і банківських комісій, поділена на середньозважену суму основного боргу за кредитом і помножена на зворотне відношення кількості місяців кредитування до загальної кількості місяців у році.

ü Розгорніть навчальний посібник і зверніть увагу на формулу (22.1) з матеріалу параграфа, за допомогою якої розраховують компо­ненти для визначення ефективної процентної ставки.

(22.1)

де Кр – середньозважена сума основного боргу за кредитом;

– кількість місяців кредитування;

– сума процентів за кредит;

– сума банківських комісій.

Середньозважена сума основного боргу за кредитом за умови що­мі­сяч­ного погашення кредиту рівними частками дорівнює середньо­ариф­ме­тичній сумі щомісячних залишків тіла кредиту, що визначається за формулою:

(22.2)

де K – сума кредиту;

N – кількість місяців кредитування.

Сума процентів за кредит розраховується шляхом додавання щомісячних процентних витрат, які визначаються шляхом множення номінальної процентної ставки на суму основного боргу за кредитом у відповідному періоді.

(22.3)

де – сума процентів за кредит;

– процентна ставка за і -м кредитом (річна);

К_i – сума і- го кредиту (у грошовому вираженні);

– період кредитування за і- м кредитом (фактично дні);

BS – база розрахунку (360 чи 365 днів).

Сума банківських комісій розраховується шляхом множення ставки комісійної винагороди на суму кредиту.

Таким чином, ефективна процентна ставка, на відміну від номінальної процентної ставки, показує реальну вартість кредиту для позичальника з урахуванням усіх прямих витрат.

Розрахунок ефективної процентної ставки за кредитними продуктами різних фінансових установ дає змогу визначити «кращу» пропозицію для клієнта.

ü Для того, щоб зрозуміти, як можна розрахувати ефективну процентну ставку за кредит і порівняти за нею вартість кредитних пропозицій фінансових установ, розглянемо приклад. Розгорніть робочий зошит і розв’яжіть задачу 1 (стор. 86).

Задача 1

Умова. Для придбання квартири ви вирішили взяти іпотечний кредит на суму 500 000 грн строком на 10 років. Відомі такі дані:

Усі інші витрати на запозичення є однаковими.

Кредитна пропозиція якого банку є найвигіднішою для вас?

Яка величина прямих витрат на запозичення для позичальника в Банку 1 і Банку 2?

Яка ефективна процентна ставка за пропозицією Банку 1 і Банку 2?

Розв ’ язок

Висновок. Як бачимо, ефективна процентна ставка за кредит буде нижчою в Банку 2 і становитиме 12,5%. Таким чином, для клієнта «кращим вибором» буде взяти кредит у Банку 2, хоча він і декларує більшу процентну ставку за кредит. Тобто розрахунок ефективної процентної ставки за іпотечним кредитом показав вартість користування кредитом з урахуванням банківських комісій.

Реальна процентна ставка за кредит включає до свого розрахунку як прямі, так і непрямі витрати на запозичення.

Розрахунок реальної процентної ставки, крім річної процентної ставки за кредит і банківських комісій, періодичності виплати процентів, строку кредиту, враховує непрямі (пов’язані) витрати.

Для розрахунку реальної процентної ставки за кредит потрібно знати загальну суму переплати.

Переплата – це сума коштів, яку переплатить клієнт, придбавши товар у кредит. Переплата враховує прямі і непрямі витрати на запозичення.

Реальна процентна ставка розраховується як сума переплати, віднесена до середньозваженої суми основного боргу за кредитом.

(22.4)

де – середньозважена сума основного боргу за кредитом;

– кількість місяців кредитування.

Переплата залежить від обраного методу погашення кредиту.

? Які є методи погашення кредиту

У практичній діяльності фінансових установ використовуються два методи погашення кредиту і процентів за користування ним – стандартний та ануїтетний. Їх характеристику наведено на рис. 22.3.

Для розрахунку вартості користування кредитом і вибору методу його погашення використовують кредитний (іпотечний) калькулятор. Завантажити його можна за такими Інтернет-адресами:

http://banko.org.ua/loan-calculator.html,

http://www.creditcalc.ru/mortgageLoan.jsp,

http://www.real-estate.lviv.ua/calc.php

ü Розгорніть навчальний посібник і зверніть увагу на відмінності методів погашення кредиту, зображені на рис. 22.3 параграфа. Це важливо для визначення суми переплати за кредит.

Рис. 22.3. Методи погашення кредиту і нарахування процентів за ним

ü Для того, щоб зрозуміти, як визначити суму переплати при застосуванні різних методів погашення кредиту, розгорніть робочий зошит і розв’яжіть задачу 2 (стор. 87).

Задача 2

Умова. Ви бажаєте отримати споживчий кредит обсягом 10 000 грн для придбання побутової техніки строком на сім місяців. Номінальна процентна ставка за користування кредитом – 12% річних.

Яка сума переплат при використанні стандартної та ануїтетної форм платежів?

Що таке кредитний (іпотечний) калькулятор?

Розв ’ язок

Висновок. Як бачимо, обсяг переплати при застосуванні ануїтетної форми погашення кредиту буде на 7 грн більшим порівняно зі стандартним. Отже, клієнтові доцільніше обрати стандартну форму погашення кредиту.

? Що таке стандартні таблиці з розкриття інформації

Стандартні таблиці з розкриття інформації показують інформацію щодо процентної ставки за кредит, банківських комісій, страхових платежів та супутніх послуг, вказують перелік документів для отримання кредиту. Це дозволяє клієнтові зробити висновки щодо вартості кредитів, які пропонують фінансові установи. Для читання стандартних таблиць із розкриття інформації клієнт має мати навички фінансових розрахунків і знати, як працює банківський бізнес. Однак у стандартних таблицях розкриття інформації фінансовими установами не надається сукупна вартість витрат на запозичення. До того ж ці таблиці складено з урахуванням маркетингової політики фінансової установи щодо залучення клієнтів і «найвигіднішого» продажу кредитних послуг.

Отримання інформації зі стандартних таблиць є першим кроком щодо визначення реальної вартості кредитного продукту і документом, за яким можна отримати фахову консультацію у кредитного менеджера фінансової установи.

ПІДСУМКИ

1. Сукупна вартість кредиту – сума прямих і непрямих витрат на запозичення, яку позичальник сплачує при отриманні кредиту і користуванні ним. Прямі витрати позичальник оплачує без­по­середньо кредиторові (банку, кредитній спілці), а непрямі – окремими платежами надходять третім особам при отриманні й обслуговуванні кредиту (Пенсійному фонду України, страховим компаніям, державним реєстраторам, податковим органам, нотаріусам, рієлтерам, експертам-оцінювачам).

2. У фінансовій практиці розрізняють номінальну, ефективну і реальну процентні ставки за кредит, які різняться видами витрат на запозичення, що включені до їхнього розрахунку. Ефективна процентна ставка враховує прямі витрати на запозичення відповідно до умов кредитного договору, а при розрахунку реальної процентної ставки враховуються прямі і непрямі витрати позичальника на кредит.

3. Переплата залежить від обраного методу погашення кредиту – стандартного або ануїтетного, які відрізняються специфікою розрахунку суми щомісячного платежу при обслуговуванні кредиту та сумою його здорожчання.

ЗАПИТАННЯ ДЛЯ ПЕРЕВІРКИ ЗНАНЬ

1. Що таке сукупна вартість кредиту?

2. Які є види витрат на запозичення?

3. Від чого залежить процентна ставка за кредит?

4. Яка різниця між фіксованою і плаваючою процентними ставками?

5. Які види банківських комісій ви знаєте?

6. Що таке ефективна процентна ставка за кредит? Як її розрахувати?

7. Які чинники впливають на реальну процентну ставку за кредит?

8. Що таке стандартні таблиці з розкриття інформації?

Не нашли, что искали? Воспользуйтесь поиском: